关注农业医药板块

　　可以预见电力设备生产企业、工程机械以及水泥钢铁等相关企业收到大订单的可能性最大（易方达）。在投资拉动下，资源类、工业品生产企业有望率先走出上升行情（大成）。华安宏利(行情,净值,基金吧)提出行业轮动加主题布局的策略（华安）。奥运概念、涨价主题、参股券商IPO或参股创投投资企业IPO等当大行其道（天治）。创投必将成为今年的一个热点（国泰）。基础设施投资领域、城市化进程以及节能环保可能仍有大量的投资机会（建信）。在限售股抛压最严重时，股票的估值扭曲后的修正中存在机会（东吴）。以静制动，重点关注主题明确、成本转移能力较强的防御性板块，如农业、化工化肥、零售（国投瑞银）。电信重组与节能环保概念会有一定表现，只有成交量有效放大权重股才有机会（中邮）。受大非和战略投资者股份解禁影响的蓝筹股面临较大的调整压力，交易性增持电信重组类大盘个股。市场将依照估值吸引力推动各板块轮番反弹，乘反弹减持相对估值偏高的个股（大成）。看好的内需为主的消费服务和投资拉动行业，具有自主创新能力的先进制造业，供给持续紧张以及价格超越通胀速度的大宗商品和原材料行业。用做多的方式对冲宏观风险的直接行业目前看是农业（南方）。从中长期的角度看，农产品价格看涨，不排除有很大的涨价空间，但从上市公司看其中具备投资价值的品种较少。医药股中不乏价值投资品种，预计该板块将会成为近期的新热点（益民）。1月加仓了金融和医药行业，同时减持部分前期涨幅较大的化工股。仍会适当减仓不看好的周期性行业（国海富兰克林）。